Définition de la gestion du patrimoine
La gestion de patrimoine consiste à développer son patrimoine dans le but de servir certains objectifs comme générer un revenu complémentaire, préparer votre retraite, sécuriser votre famille ou encore réduire vos impôts.
La gestion de patrimoine est essentielle pour permettre aux personnes physiques ou morales d’atteindre la sécurité financière, d’optimiser leur patrimoine et d’en tirer un maximum de rendement. Mais elle demande une expertise particulière impliquant de bonnes connaissances sur les marchés financiers et la capacité à élaborer des stratégies fiscales. Il est donc recommandé de faire appel à des conseillers en gestion de patrimoine afin de bénéficier d’un accompagnement adapté.
Comprendre la gestion de patrimoine
La gestion de patrimoine correspond à l’ensemble des actions permettant aux personnes physiques ou morales de se constituer ou de développer son patrimoine. La notion de patrimoine renvoie à toutes les possessions d’une personne, héritées ou constituées. Le patrimoine peut être matériel (biens immobiliers, biens meubles, propriété foncière) ou immatériel (ressources et actifs financiers).
Le but de la gestion de patrimoine est de développer son patrimoine afin d’assurer sa sécurité financière et de faire fructifier ses ressources. Les objectifs peuvent être divers :
- Préparer sa retraite
- Générer un complément de revenu
- Sécuriser sa famille
- Réduire ses impôts
Rôle des conseillers en gestion de patrimoine
La gestion de patrimoine demande une certaine expertise et c’est pourquoi il est conseillé d’avoir recours à un gestionnaire de patrimoine pour établir une stratégie sur le long terme. Le rôle des conseillers en gestion de patrimoine est d’apporter des solutions adaptées aux besoins des clients pour développer leur patrimoine.
Ces experts en gestion commencent par réaliser un audit du patrimoine de leurs clients, aussi appelé bilan patrimonial, qui permet de faire état des actifs déjà existants. Après avoir dressé le bilan, ils seront en mesure de fournir des conseils personnalisés qui permettront aux clients d’atteindre leurs objectifs. Le but est de guider les clients vers des placements et investissements financiers durables en suivant une stratégie adaptée à leur profil.
Évaluation de votre patrimoine
Que vous passiez par un cabinet de gestion de patrimoine ou choisissiez de gérer vous-même votre patrimoine, la première étape consiste toujours à dresser un bilan patrimonial.
Dans un premier temps, il vous faudra procéder à l’évaluation de vos ressources et dresser l’inventaire de vos actifs (matériel et immatériel) et de vos passifs. Voici comment ils se présentent :
- Actifs : biens immobiliers, placements financiers (actions, obligations, épargne…), objets de valeur et tout autre investissement.
- Passifs : emprunts, dettes, crédits à la consommation et obligations fiscales.
Une fois que vous avez dressé l’inventaire de vos actifs et passifs, vous pouvez passer à l’évaluation de votre tolérance au risque. Pour cela, il ne vous suffit pas seulement d’analyser votre appétence pour le risque. Il vous faudra effectuer une projection de ce que pourrait être votre patrimoine à court, moyen et long terme, en prenant en compte vos revenus et vos charges futures. En fonction de votre situation et de votre profil, vous pourrez vous autoriser plus ou moins de risques lors de vos investissements financiers.
Enfin, il vous faudra déterminer vos objectifs financiers à court et à long terme afin de déterminer une stratégie. Pour cela, il vous faudra suivre quatre étapes :
- Identifier vos objectifs financiers spécifiques : achat d’une maison, retraite, éducation des enfants…
- Classer vos objectifs sur la durée : court terme, moyen terme ou long terme.
- Estimer les coûts pour la réalisation de chaque objectif.
- Établir une stratégie d'investissement réaliste qui vous permettra d’atteindre vos objectifs financiers.
Gestion de patrimoine : Planification financière
La planification financière est essentielle pour optimiser la gestion de patrimoine et elle passe avant tout par l’élaboration d'un plan financier personnalisé. En prenant en compte votre situation financière et vos objectifs, vous serez en mesure d’élaborer une stratégie adaptée.
Définition des objectifs financiers
Comme nous l’avons vu précédemment, il est important de définir vos objectifs financiers à court, à moyen et à long terme. Prenez en compte tout investissement notable comme l’achat d’une maison, la réalisation de projets, l’éducation des enfants, etc. Le but est de respecter la méthode SMART qui vise à établir des objectifs spécifiques, mesurables, atteignables et temporellement définis.
Afin de définir des objectifs atteignables, il est nécessaire d’analyser votre situation financière actuelle. Il vous faudra faire l’inventaire de vos actifs et de vos passifs et évaluer vos flux de trésorerie mensuels (revenus et dépenses). Vous pourrez ainsi déterminer combien vous êtes en mesure d’épargner chaque mois.
Allocation d'actifs appropriée
Selon votre profil d’investisseur et votre appétence pour le risque, vous pouvez définir une allocation d’actifs adaptée à vos besoins. Un conseiller en gestion de patrimoine peut représenter un véritable atout pour trouver des solutions adaptées à votre situation, tout en ayant conscience du marché et des tendances actuelles.
Par exemple, un investissement dans la pierre représente une manière rentable et sûre de développer son patrimoine de manière durable. Les produits financiers peuvent quant à eux vous permettre de générer des gains en bénéficiant d’une réduction d’impôt. Dans tous les cas, il est conseillé de diversifier ses investissements sur plusieurs classes d'actifs (bien immobiliers, actions, obligations, etc.) afin de réduire le risque.
Avant de commencer à investir, il est important de se constituer un fonds d’urgence afin de se préparer contre les imprévus. Il peut également être judicieux de souscrire à des contrats d’assurance afin de protéger votre patrimoine.
Gestion de la dette et des flux de trésorerie
Pour votre planification financière, il est également essentiel d’analyser l’ensemble des obligations financières concernant vos dettes, comme les taux d’intérêt et les conditions de remboursement. Il est conseillé de rembourser en priorité les dettes qui disposent d’un taux d'intérêt élevé afin de minimiser les coûts sur le long terme.
Pour la gestion de vos dettes, vous pouvez passer par un ICOBSP (intermédiaire en opérations de banque et en service de paiement) qui est spécialisé dans la négociation de crédits (immobiliers, prêts professionnels, etc) et propose aussi des services de tenue de compte et de produits structurés.
Vos flux de trésorerie doivent également être analysés afin d'identifier les économies qui peuvent être réalisées. Ils peuvent être optimisés en automatisant les paiements, mais aussi en mettant en place des transferts réguliers sur des comptes épargne.
Gestion de patrimoine : Investissement et diversification
L'investissement financier repose sur la définition d'objectifs clairs et d’un profil de risque qui permettront d’orienter son choix d’instruments financiers. Vos investissements doivent être effectués après une recherche approfondie, en respectant la durée souhaitée et en prenant en considération la notion de diversification.
La diversification est souvent cruciale pour la réussite de projets d'investissement. Elle consiste à répartir les investissements dans des classes d'actifs variées (biens immobiliers, actions, obligations, comptes d’épargne…) afin d’atténuer les risques potentiels. Lorsque vous avez un portefeuille diversifié, vos investissements disposant de performances moins bonnes seront compensés par les plus performants.
Mais la diversification n’élimine pas tous les risques et il est donc important de surveiller ses placements financiers et de rester flexible afin d’apporter des ajustements à votre portefeuille si cela est nécessaire.
Lorsque vous investissez sur des produits financiers, deux approches sont possibles pour réaliser vos objectifs :
- La gestion active : son but est de faire mieux qu’un marché de référence du portefeuille géré, aussi appelé "benchmark". Après un travail d'analyse et de prévisions, les produits, les titres ou les secteurs les plus susceptibles de croître plus vite que le benchmark seront sélectionnés. Ce type de gestion demande des ajustements fréquents afin d’optimiser les rendements.
- La gestion passive : son objectif est de reproduire les performances d’un marché de référence. Ce type de gestion permet de minimiser les transactions et donc les coûts associés. La gestion passive est avant tout basée sur une approche à long terme avec une réduction des coûts réduits.
Gestion des impôts et de la fiscalité
Selon une étude d’Eurostat effectuée en 2020, le France est devenue en 2018 le pays d’Europe payant le plus d’impôts. La contribution des ménages environnant les 47,5 % du PIB du pays. De nombreux français pensent donc aujourd’hui à trouver des alternatives afin de revoir leur imposition à la baisse.
Afin d’optimiser leur patrimoine, certains ménages ont recours à des stratégies permettant une réduction des prélèvements et à des solutions de défiscalisation. Le mieux est de faire appel à un conseiller qui vous guidera dans le choix de vos placements financiers.
Voici quelques stratégies de réduction d'impôt populaires :
- Investissement dans la pierre : c’est un moyen sûr et durable de constituer un capital tout en réduisant ses impôts. Certains dispositifs actuels ( loi Pinel, Censi-Bouvard, loi Malraux) permettent de profiter d’un abattement intéressant et de réduire le montant de vos impôts, aussi bien en investissant dans un bien neuf ou ancien.
- Produits de défiscalisation financière : ils constituent également un moyen de réduire ses impôts. Il peut s’agir de placements dans le capital d’une PME, sur le marché européen, ou encore dans un produit de prévoyance.
- Comptes fiscaux avantageux : l'utilisation de comptes fiscalisés peut également être intéressante.
Gestion des risques et assurance
La gestion des risques et l'assurance jouent un rôle central pour préserver son patrimoine. On distingue deux types d’assurances majeurs qui offrent une sécurité financière en cas de problèmes personnels :
- L'assurance-vie : elle offre une sécurité financière à la famille dans le cas d’un décès. Elle permet de couvrir les charges financières comme les dettes et les dépenses courantes, et permet de fournir des ressources à la famille pour atteindre des objectifs sur le long terme.
- L'assurance invalidité : cette assurance permet d’atténuer les conséquences financières que peut avoir une incapacité à travailler. Elle permet de protéger les revenus nécessaires pour maintenir son niveau de vie.
L'investissement peut lui aussi porter des risques et pour vous en protéger au maximum, il convient d’utiliser des stratégies adaptées comme la diversification de son portefeuille d'actifs.
La diversification permet de réduire l'exposition à des pertes significatives en évitant de mettre tous ses œufs dans le même panier. La constitution d’un fonds d’urgence est également une stratégie nécessaire pour contrer le risque d’imprévus. Enfin, il convient d’opérer des révisions régulières pour garantir que les investissements correspondent aux besoins changeants et aux évolutions du marché.
Planification de la retraite
En France, l’épargne retraite et les comptes retraite sont couramment utilisés afin d’assurer une sécurité financière lors de sa retraite. L'épargne-retraite est généralement effectuée par le biais de plans d’épargnes comme le PER (plan d’épargne retraite), les comptes d’épargne salariale, ou encore les contrats d'assurance vie. L’ensemble de ces instruments offrent des avantages fiscaux qui facilitent l'accumulation de ressources pour la retraite.
Il est conseillé de commencer à investir dans sa retraite au plus tôt et cela implique également une bonne compréhensions des régimes de retraite obligatoires comme l'Assurance Vieillesse et les options complémentaires PERCO (plan d'épargne pour la retraite collectif). Pour prévoir la retraite anticipée, la diversification des investissements et des sources de revenus est de rigueur pour faciliter la transition financière.
Pour optimiser les prestations de sécurité sociale, il est possible d’utiliser des stratégies intelligentes et d'attendre par exemple le moment optimal pour déclencher les prestations, ce qui permet de maximiser les revenus de retraite. N’hésitez pas à consulter un conseiller en gestion de patrimoine pour vous assurer une retraite confortable et sécurisée.
Suivi et ajustement de la gestion de patrimoine
Dans cette partie, nous vous proposons de découvrir nos conseils finaux pour réussir une gestion de votre patrimoine efficace grâce aux suivis et aux ajustements :
- Suivi régulier de votre plan : cela permet d'assurer que votre plan reste en adéquation avec vos objectifs financiers. Il permet d'évaluer la performance de vos investissements, mais aussi de tenir compte de l'évolution de vos objectifs. Certains évènements majeurs peuvent entraîner une modification des objectifs (mariage, naissance, changement de carrière…).
- Réajustement en fonction des changements de circonstances : le réajustement de votre plan peut inclure la mise à jour de votre stratégie fiscale, la révision de votre allocation d’actifs, etc. Il permet de vous assurer une pertinence continue entre vos objectifs et vos placements financiers. Des évolutions économiques, de marchés, ou de réglementations peuvent également nécessiter des ajustements.
- Adoption d’une stratégie de gestion proactive : la consultation périodique d’un conseiller en gestion du patrimoine peut vous aider à prendre des décisions éclairées et à réévaluer votre situation au besoin. Il est également conseillé de rester informé sur les tendances économiques et de garder une certaine flexibilité pour ajuster votre plan en conséquence.
Conclusion
La gestion de patrimoine permet à la fois de préserver et de développer son patrimoine pour remplir différents objectifs comme générer un revenu, sécuriser sa famille, préparer sa retraite ou encore bénéficier d’une fiscalité plus avantageuse. Elle permet non seulement d’atteindre une sécurité financière, mais aussi d’optimiser son patrimoine pour en tirer un maximum de rendement.
Il existe un grand nombre de solutions pour développer son patrimoine et sa bonne gestion repose sur de bonnes connaissances sur les marchés financiers et la capacité à élaborer des stratégies fiscales. C’est pourquoi il est recommandé d’avoir recours à un conseiller en gestion du patrimoine qui étudiera votre situation et vos objectifs pour vous fournir des solutions adaptées à votre profil.
Ressources et références
Ci-dessous, vous trouverez des liens vers des sources utiles pour la gestion de patrimoine :
- Comment fonctionne le plan d’épargne retraite (PER) individuel ?
- Réduction d'impôt (IR-PME) pour souscription au capital d'une société
- Investissements locatifs : comment bénéficier d'une réduction d'impôt ?
- Pourquoi souscrire un contrat d’assurance vie ?
- L’actionnariat salarié
FAQ
Ai-je besoin d'un conseiller en gestion de patrimoine ?
Il n’est pas obligatoire de faire appel à un conseiller en gestion de patrimoine, toutefois cela peut être recommandé afin de bénéficier de l’avis d’un professionnel et trouver des solutions adéquates à votre situation, à votre profil, et à vos ambitions de développement. Le conseiller en gestion de patrimoine est particulièrement recommandé si vous possédez un patrimoine important. Il vous aidera à établir votre bilan patrimonial selon votre situation professionnelle et votre patrimoine déjà existant, et vous permettra de définir votre profil en fonction de vos objectifs à court et à long terme, afin gérer et faire fructifier votre patrimoine de manière efficace.
Comment puis-je évaluer ma tolérance au risque en matière de placements ?
Vous pouvez commencer par évaluer votre appétence pour le risque en vous intéressant à votre réaction face aux fluctuations du marché et à la diminution temporaire de la la valeur de vos investissements. Il vous faudra également clarifier vos objectifs à court, moyen et long terme car si ces derniers nécessitent des rendements élevés, cela pourrait avoir une influence sur votre tolérance au risque. Enfin, l’analyse de votre capacité financière est essentielle car la prise de risque demande de votre part une aptitude à absorber les pertes.
Comment puis-je minimiser ma facture fiscale tout en gérant mon patrimoine ?
Si vous souhaitez minimiser votre facture fiscale tout en minimisant les risques, plusieurs solutions s'offrent à vous comme l’utilisation de comptes fiscalement avantageux, l’optimisation des déductions fiscales, ou encore la planification de donations ou d’héritages. N’hésitez pas à consulter un conseiller financier pour bénéficier de conseils personnalisés.
Quelles sont les options de planification successorale à considérer ?
Pour organiser la transmission de votre patrimoine, plusieurs options peuvent être considérées comme la rédaction d'un testament, la création d’une fiducie, la donation, la mise en place d’une fondation familiale, ou encore la souscription à une assurance-vie. Vous pouvez également consulter un conseiller en planification successorale pour vous aider dans vos démarches.
À quelle fréquence devrais-je réviser mon plan financier ?
Il est recommandé d’effectuer une révision annuelle de votre plan financier, parfois plus selon votre situation et vos types d’investissements. Votre plan doit également être réévalué en cas de changement de situation personnelle et professionnelle, d’évolutions économiques ou juridiques.